最近一则贷款广告在朋友圈广为流传，简单地说，就是集利率低、用款灵活、申请简便、贷款年限长等所有优点于一身的神产品，传说中的年化3.85%、随借随换、20年等额本息的经营贷产品，牛吗？牛！你信吗？我还真的差点就信了
当我第一眼看到这则广告，第一反应是对自己专业敏感度的失望，这么好的经营贷产品，我居然没能第一时间获取信息，还是从朋友圈里看到，而多年的贷款咨询行业经验及对银行贷款产品设计逻辑的理解，让我马上对这个产品打上了问号——这款产品的设计不合逻辑！
下面我来科普一下各家银行的贷款利率与央行LPR定价利率之间的关系：首先，银行的贷款分为短期贷款和长期贷款，1年以内的贷款是短期贷款，5年以上的是长期贷款，短期贷款利率参照央行公布的1年期LPR贷款利率，长期贷款参照央行公布的5年期以上贷款利率，各家银行参照央行的LPR利率定价自主浮动。
目前1年期LPR为3.85%，5年期以上LPR为4.65%。
原则上，各家银行的利率定价都是围绕央行LPR定价上下浮动的，虽然每家银行的贷款利率有所不同，但是总体上不会离LPR太远，这是由银行的资金成本决定的，所以我们基本可以得出结论，3.85%属于短期贷款利率，所有围绕3.85%这个利率档次设计出来的产品，都必须符合央行对于短期贷款的期限要求，那就是1年期，于是乎，各家银行在这个基础框架内设计出各种不同的产品，如：3.55%三年授信、3.85%十年授信、4.05%十年随借随还、3.85 年等额本息等等，当然这些产品用这样的表述的确非常吸引眼球，但是这些产品设计背后的逻辑是一样的，这也是许多贷款中介一开始不会告诉你的（或许是他们真的不懂，或许他们真的不想让你知道，亦或许他们只想打个搏眼球的广告，吸引你去咨询），那就是，只要围绕3.85%这个利率档设计的产品，永远绕不开1年贷款期限这道坎，所以，当你真的满怀热情去申请贷款的时候，银行会告诉你，这些贷款要么每年要结清一次，要么每年要审核一次，即使号称每五年重审一次的，我估计也是打了个擦边球，让客户以无还本续贷的方式贷满五年。但是以一年期的贷款利率要想做到长期10年或20年无还本续贷，这个擦边球是要打豁边的，没有哪家银行敢踩红线。
其次，了解了短期贷款产品的设计逻辑，我们就很容易理解为什么长期贷款产品的利率没有低于3.85%的了，像昨天我之前写过一篇文章《长期经营贷近乎绝迹，经营贷终归经营本质》里讲的，今年在监管高压常态化之下，各家银行的经营贷产品都有大幅度的调整，相比2018-2019年，准入门槛高了不是一点点，但是，对于真正合规的优质客户，银行也是愿意贴钱去做这笔亏本生意的，有时候很多借款人不理解，为什么明明放着3.85%这么优惠的利率不申请，偏偏建议他去做4.85%的十年期产品，其实当你知道4.85%这个产品也只是在央行长期贷款利率LPR定价4.65%的基础上加了20个bp，你就理解，其实银行做这个产品也已经是不赚钱的了，而你只盯利率，却忽视原本贷款的用途，用1-3年期的短期贷款资金去做10年的长期贷款规划，等于给未来埋下了一个定时炸弹！
最后，让我们来看看3.85%的产品都有哪些，如有遗漏，欢迎在留言区补充：
1、农业银行：3.85%，授信三年，每年审核一次。
2、工商银行、交通银行：这两家银行的产品比较雷同，3.85%，10年授信，也是每年需要结清一次。
3、招商银行：3.85%五年期，还款方式按20年等额本息还款，每三年审核一次。
4、广发银行：3.85%，授信10年，每三年审核一次，按20年等额本息方式还款。
基本上目前贷款广告里广为流传的各种3.85%的产品都是以上述几家银行的产品为原型演变而来的，要么避重就轻，要么含糊其次，为搏眼球也是费尽了心思。
其次，为搏眼球也是费尽了心思。
其他各家股份制银行也都有3.85%这档利率的产品，都是规规矩矩一年期，基本也是摆设般的存在，并不是各家主打产品，在此不再一一赘述。
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